Pé de Meia - Poupar... para Investir - Onde investir 4 mil euros?

Você tem 4000€ o que é que deve fazer em matéria de investimento depende Esses 4000€ são um fundo de emergência Ou seja você pode precisar deles a qualquer altura ou não é apenas poupança para investir ora é isso que vamos ver no programa deje f por aí então vamos lá ao pia desta semana a pergunta é simples Eu P de lado 4000 € onde é que posso aplicar esse dinheiro a questão básica é perceber nós estamos perante alguém que aforrar para investir a médio e longo prazo ou seja não vai precisar deste dinheiro ou estamos perante alguém que guardou este dinheiro quase com uma espécie de fundo de emergência ora é isto que vamos ver no programa de hoje mas antes de irmos eh ao conteúdo deixa-me só lembrar que eh o pé de meia que é aqui do canal a cor do dinheiro exclusivamente do canal a cor do dinheiro tem uma parceria com Otim com a blau com a app FIP e ainda o programa tem ajuda à produção da Meo empresas ora comigo hoje está o Pedro Lino Pedro mais uma vez muito obrigado obrigado ó Pedro a pergunta surgiu porque no evento de Braga houve uma pessoa que chegou a pé de mim e diz-me assim olhe eu tenho ali 4. 000 € de lado o que é que devo fazer com o dinheiro eu perguntei-lhe mas quer investir a Médio prazo ou quer investir a curto prazo e a pessoa diz-me logo assim olha eu estou desempregado portanto e isto coloca-nos uma questão que é qual é o timing qual é a decisão que nós nós devemos tomar e há aqui duas decisões completamente diferentes não é sem dúvida e uma A primeira é saber se essa pessoa já tem um fundo de emergência ou seja se não tiver um fundo de emergência então e estando desempregado os 4000 € Muito provavelmente podem ser poem necessitar desse montante e e nesse caso não pode ter qualquer produto de risco tem que estar investido ou em depósitos a prazo nos pritos promocionais ou depósitos à ordem porque pode necessitar a qualquer momento s ou seja mensagem para as pessoas se nós estamos a falar daquele dinheiro que você pode precisar a qualquer altura seja porque tem um azar há um problema de saúde aconteceu alguma coisa com os filhos ou lá em casa esse dinheiro faz é quase equivalente a uma espécie de fundo de emergência correto e não deve ser investido em produtos de que tenham qualquer tipo de risco e até mesmo não tendo risco que não possam ser desmobilizado veis durante algum tempo por exemplo certificado a fogo portanto 3S meses não é mobilizável e se eu não tenho fundo de emergência e estou perante uma situação de incerteza eu preciso ter liquidez imediata o conceito aqui é liquidez ou seja ou temos dinheiro numa caixa ou num depósito à ordem ou temos um outro ativo qualquer que é imediatamente mobilizável e que possa transformar-se em dinheiro para a carteira Exatamente porque são para situações mesmo de Emergências o fundo de emergência é situações que possam ocorrer de saúde h a nível pessoal possa pode a casa precisa de um arranjo alguma coisa que seja de emergência e a sen tem que estar disponível imediatamente Porque as pessoas não não se pode esperar sim ó Pedro Se tivermos perante este caso e eu de facto Depois da conversa que eu tive com que eu tive com a pessoa que lá esteve presente ela dizia-me assim Bom de facto é assim eu até espero voltar um bocado trabalho mas de facto isto para mim funciona como fundo de emergência portanto este isto cabe na figura que nós estamos aqui a falar qu Quais são os ativos Além do dinheiro obviamente não é que não é recomendável também ter 4. 000 € em casa mas qual é o tipo de ativos onde a pessoa preferencialmente deve colocar o seu dinheiro para fundos de emergência depósitos a a prazo promocionais possam ser des mobilizáveis a qualquer momento porque é que diz promocionais P porque os bancos têm agora taxas promocionais 3 e 35% e são taxas que aliás já estamos a ver uma inversão dos juros e são promocionais porque é só durante um período ou TRS ou se meses depende dos bancos e há que ler bem as condições se depois Implica também ter outr domiciliação de ordenado outros produtos ou não Por isso há que perceber bem a questão dos depósitos promocionais depois eu diria que os certificados da fogo podem ser agora sempre com aquela limitação dos a pessoa tem que saber que durante meses não pode mexer do dinheiro ou seja por exemplo nesse caso os 4000 € Muito provavelmente tinha que fazer as contas quais são as despesas médias por mês po e se calhar ter TRS meses de despesas de lado imaginemos que teria se está desempregado provavelmente também tem subsídio desemprego mas que precisaria no limite de 500 € ou 700 € por mês esse montante tinha descontado tinha que ser descontado e o resto investiria em certificados da forro para ter alguma rentabilidade eh uma das perguntas que ele me fez foi então mas não hí por exemplo aqueles fundos de mercado monetário Isso aí hoje dia ainda tem algum tem alguma utilidade os fundos de mercado monetário nos últimos 15 anos não deram nada é verdade olhando para o histórico porque as com taxas negativas na Europa e a zero nos Estados Unidos era muito difícil neste momento os fundos de mercado monetário também dão entre 2 E5 a 3% depende ou seja podem ser uma alternativa interessante tem que ver É se tem custos de subscrição e custos de Resgate Porque se tivermos a falar de um Horizonte temporal de três ou seis meses e se existirem esses essas comissões de resgate por exemplo ou de subscrição então a rentabilidade pode ser até negativa e por isso há sempre que ter atenção quando subscrevemos qualquer tipo de produto Quais são as Convenções à entrada e à saída isso tem um mínimo de permanência nesses Fundos há mais Algum ativo que possamos aconselhar as pessoas estejam nesta situação não para fundo de emergência tem que ser algo que onde se privilegia a liquidez e não a rentabilidade ou seja há aqui um fício de rentabilidade para que este din porque eu estou dependente de precisar daquele dinheiro daquela liquidez em si examente a urgência e no fundo o que faz é diminuir a rentabilidade por isso é que quando temos paciência a longo prazo as ações e os investimentos e as obrigações são boas alternativas nos casos da emergência ora emergência é igual a urgência preciso de dinheiro rápido dinheiro rápido e só com rentabilidade muito muito baixa pois ó Pedro mas depois também tivemos uma segunda situação de outra pessoa que dizia por acaso não eram 4000 € sal ver 5 ou 6000 € que dizia assim bom eu consegui poupar 5000 € que era ass ou 5000 ou 5500 € o que é que eu faço isto e depois eu fiz a mesma pergunta Olhe você primeiro tá empregado Ai sim tenho um bom emprego não tenho problema com isso então já tinha fundo de emergência Exatamente é um fundo de emergência Ou você já tem o dinheiro separado para o caso de Prado de alguma coisa de última hora e isto é apenas um aforro e a senhora diz é um aforro aqui estamos perante um caso como completamente diferente sim aqui já tendo um tendo um emprego tendo um fundo de emergência e já sendo o forogo Ou seja é dinheiro das poupanças então ele já pode já pode e deve ser investido porque há um conceito fundamental que é nós temos que aumentar a taxa de poupança em Portugal temos que poupar mas depois não É só pôr o dinheiro debaixo do clusão Porque como vimos com o recente escalada inflacionista o dinheiro desvaloriza por isso o que que fazer um plano de investimento como é que nós investimos as poupanças de uma forma que também nos sintamos confortáveis temos que ver o nosso perfil de risco e onde é que podemos investir mas tendo em conta que não é um fundo de emergência e tenho um Horizonte temporal superior como é que eu posso rentabilizar as minhas poupanças E pôr o dinheiro a trabalhar para mim aliás para as pessoas que estão daquele lado e que não percebem dessas coisas vamos fazer esta conta imagina tem 100 € separado de lado tá embaixo do colchão a inflação é de 7,8 como aconteceu em 2022 o que é que acontece você perde 7,8 € ao fim do ano ou seja o seu dinheiro vale menos 78 € E é isto que é preciso perceber e é isto que o Pedro está a dizer Portanto o que nós temos que pensar é onde é que pomos este dinheiro de maneira que tentemos compensar aquilo que é o efeito que que a desvalorização que a inflação vai trazer e e naturalmente g e é que este é um conceito difícil explicar porque as pessoas vem se tivermos 100 € num depósito a pró em 2020 ou depósito à ordem em 2023 vamos ao banco os 100 € continuam lá eles compram é menos coisas ou seja vamos ao supermerc em vez de trazer sei lá 10 l de leite só se consegue trazer nove a questão da inflação está aí não é o dinheiro desaparecer já agora para os mais distraídos Eu recordo que nós fizemos aqui um programa com Jorge Marrão com gráfico a mostrar-lhe O que é que acontecia com a desvalorização dos seus investimentos portanto Isto é um problema você perde mesmo dinheiro porque não é porque os 100 € como diz o pedo deixem de existir é porque esses 100 € já compram menos e já compra o equivalent quase 8 € é isso que você tem que perceber Pedro Vamos então tentar aconselhar quem está nessa situação porque realmente os portugueses têm rendimentos baixos e muitas vezes o que conseguem quem já consegue ter de lado 5 6.

000 € já é uma boa já é uma boa ajuda o que é que uma pessoa nesta nesta condição deve fazer ou pode fazer Ora se já tem um fundo de emergência constituído e quer aplicar as poupanças o que deve é começar a investir de uma forma diversificada deve-se evitar os investimentos num só título ou numa só empresa ou deve-se tentar procurar algo diversificado porquê Porque principalmente se é o primeiro contacto com o mercado de capitais e com investimentos nós devemos ser mais cautelosos porque em Portugal tivemos um historial não muito bom nos últimos 20 anos no mercado de capitais por isso o que eu diria que essa pessoa deve procurar aplicações em fundos de investimento diversificados e cotados ou não Ou pprs diversificados por forma a que tenha um primeiro contacto e e e e consiga depois acompanhar os primeiros passos do investimento e não ter um receio e ou seja e diversificando a volatilidade Vai ser menor Ou seja pode a rentabilidade vai pode ser menor mas vamos gráfico para as pessoas perceberem o efeito que tem começarem a investir cedo ou começar a investir mais tarde como você sabe é uma das preocupações que nós também temos aqui aliá já tá no ecram para você poder ver ó Pedro quando nós falamos neste tipo de investimentos e a pessoa em causa tinha 33 anos eh nós podemos pegar num gráfico que o Pedro trouxe e exemplificar aquilo que pode ser a o o a rentabilidade que a prazo uma pessoa vai ter nisto SIM neste neste gráfico Pode parecer um pouco complicado mas vamos começar pelo mais simples agora no eixo desordenadas está o valor e e no eixo das abscissas ou seja reto horizontal está a idade da pessoa exatamente e aqui na na Linha Azul o que vemos é um um investidor que começa a investir a idade dos 25 anos até aos 6 ou seja 40 anos de investimento e todos os meses põe 200 € num fundo diversificado uma rentabilidade média com uma rentabilidade de 7% ao ano 7% ao ano não é nada de extraordinário não é nada de extraordinário quando estamos a falar pelo menos a períodos de 40 anos tivos falar a 5 anos ou 10 até podia ser perigoso mas a 40 anos sim portanto a pessoa recapitulando a pessoa começa a investir aos 25 aos 65 anos teria quanto 200€ por mês significa que investiu 9 000 aqui está em dólares que o exemplo em dólares Mas seria a mesma coisa 96. 000 EUR teria 512. 000 € ou seja os 96 que foi investindo devagarinho transformar-se Iam em 512.

000 mais do que cinco vezes o capital que investiu em 40 anos e depois temos uma situação diferente Depois temos uma situação diferente que é imaginemos que eu comecei a investir aos 35 anos dos ou seja 10 anos mais tarde Simos 35 os mesmos 200 € por mes os mesmos 200 € por mês com a mesma taxa de rentabilidade 7% com a mesma taxa de rentabilidade ou seja em vez de investir os 96. 000 € iniciais já só vou investir do meu capital 72. 000 porque comecei 10 anos depois estes 72.

000 seriam transformados em 242. 000 ou seja menos de metade ou sim menos de Metade dos 5112 só por Ter iniciado 10 anos mais tarde 35 aos 35 ou seja o efeito tempo é crucial nós menosprezamos isso porque ele é visível ao fim 30 ou 40 anos por isso é que pensamos Ah isto posso começar amanhã ou depois não não e faz uma grande diferença e faz uma grande diferença e depois temos outras situações Depois temos outra situação que é ora muito bem eu decidi investir só dos 25 aos 35 anos Vou investir mais cedo vou só investir 10 anos não quero saber depois dos 35 anos vou casar ter filhos etc não tenho dinheiro para para poupar mas vou poupar 200 € por mês dos 25 aos 35 anos Ora eu só investi 24. 000 porque só investi 22€ por mês 2400 por ano multiplicar por 10 24.

000 Ora por pelo facto de ter começado a investir aos 25 mais cedo eu vou ter 7% a ano vou ter 270. 000 EUR ou seja vou ter mais do que se investisse 30 durante 30 anos a partir dos 35 anos exatamente ou seja mais uma vez aqui então a diferença nestes dois últimos exemplos é enorme que é eu invisto 72. 000 EUR dos 35 até aos 65 anos eu só tenho 242 se eu investir 10 anos mais cedo só invisto 24.

000 ou seja quase 1/3 tem mais an pois embora só por 10 anos embora só por 10 anos extraordinário mas incrível que inviste quase 1/3 do dinheiro e tenho mais do que o outro atenção tá a perceber estas contas olho bem para o gráfico e acredito isto não só invenção Nossa Aliás a fonte daquilo é o JP Morgan asset Management eh E isto é são análises feitas ao mercado americano portanto eh E como você se recorda na nas conversas que já fizemos com o Francisco Carneiro ele costuma mostrar que a performance dos mercados capitais é semelhante no na Ásia na Europa nos Estados Unidos é assim temos que olhar é períodos de 30 40 e 50 anos exatamente e depois há ali uma situação a verde não é a verde é se o dinheiro estivesse à ordem ora este simulação 2. 3 eh Digamos que para a Europa até é um pouco otimista nos Estados Unidos em média consegue-se na Europa provavelmente as taxas eh irão irão estabilizar a 2% dois nos depósitos se calhar a 1,5 porque os depósitos vão de voltar a baixar mas isto só para dizer que é a longo prazo o investimento compensa e tudo pois tudo não há hipótese e e este efeito de capitalização muitas vezes no curto prazo até até se compara muito Ah mas porque é que eu vou para as ações ou para as obrigações e e não vou ao imobiliário aqui o efeito de capitalização é automática eu posso investir 200 € por mês e é tipo a formiguinha capitaliza mais PR vai trabalhando por si próprio aliás ó ó Pedro Vamos guardar um programa só para explicar esta questão dos juros compostos que é uma coisa que as pessoas tem muitas dúvidas não percebem muito bem mas agora voltando a esta ao caso concreto da senhora que tinha 33 anos e tinha 5500 para investir este que neste caso podíamos dizer porque ela depois já dizia assim ai mas eu posso estar tranquila quer dizer a longo prazo do mercado pode estar sempre tranquilo não é sobretudo se a pessoa diversificar os investimentos Ora bem para esta senhora este tipo de raciocínio já faz sentido completamente 7 33 já vem 10 anos atrasada aliás eu acho que eh como já referimos várias vezes quando os filhos nascem deviam ter um PPR um Fundo de Investimento também vamos também vamos dicar T descansado vamos dedicar um programa só sobre isso que é os fundos de investimento para quem acabou de nascer Ok vamos expar um boc porque imagine Quem Nasceu agora tem 25 anos ainda de vantagem sobre isto ou seja estes valores dos 512. 000 eu poderia vê-los quando tivesse 40 anos é é mesmo o efeito tempo é andarmos Para Trás uma diferença incrível 20 anos ou ou 25 anos o pesso até pode dizer que já chegar à aquela idade Milionária prto Sem dúvida sim e 200 € por mês claro que é muito para algumas famílias mas tendo em conta os suicídios de Natal eu acho que temos que eu lembro na época dos meus pais o subsídio de Natal ou subsídio de férias era para ser poupado sim e havia aquele aquela rotina de poupança e depois de investir pronto isso foi-se perdendo eu acho que há todo um esforço para se fazer para recuperar esse ritmo de poupança mas é essa pessoa que que cordou em Braga tendo 33 anos ainda vai bastante a tempo e se iniciar aos 35 anos sua poupança e depois fizer conseguir fazer reforços mensais de 200 € poderá chegar a ter 242.

000 € aos 65 anos de uma forma tranquila sim não é linear porque temos anos com os mercados positivos e anos negativos falar da Média sim e daí muito importante que o Camilo disse que é investir de forma diversificada e pá não invistam às vezes quando é aquela empresa que está a dar isso a empresa que está a dar pode ser um problema Por isso é que é bom investir de forma diversificada e no caso dos portugueses nós continuamos a ter o único veículo fiscal que otimiza as nossas poupanças porque emcima depois dos 512. 000 Temos que falar de impostos Ora bem e paga-se 8% e se for em pprs paga-se 88% se for em fundos de investimento são 28% ora se fizermos as contas aqui neste exemplo a mais valia podia ser 400 e quase 420.